信用評分卡8_授信模型
python信用評分卡（附程式碼，博主錄製）
使用者：
授信模型可以針對企業，也可針對個人
用途：
對申請人給予一個授信額度
授信模型常用變數：
信用卡額度（打折授信），PBOC資料，多頭借貸次數，第三方資料
PBOC資料：
信用卡額度，還款記錄，人收入，住房公積金，養老保險，車貸，房貸
第三方資料：
（芝麻分，同盾分，蜜罐分，百度反欺詐分，騰訊反欺詐分，友盟等等）
粗暴做法：
常用定授信額度方法就是在信用卡額度上打折，如果沒有行用卡，可用芝麻分授信
不同業務部門授信額度不同，具體細節需要和業務部門協商。
無論是何種風險控制技術，何種風險控制體系，處於最核心地位的就是單筆業務的授信決策模型。簡單的講，就是如何評估一個企業，或能否對其授予一定的信用額度。小微企業信用貸款本質上是基於經營能力的授信，因次，單筆業務授信模型必須是以經營能力為主線進行展開。筆者根據多年的實踐與思考，嘗試性提出小微企業大額信用貸款七步法授信模型，並以七步法授信模型為核心構建信用貸款評審體系，本文加以簡單介紹，期望與信用貸款實踐者共同探討。
參考
https://news.p2peye.com/article-3638-1.html
一、如何評價小微企業企業經營能力
對小微企業來講，經營管理系統複雜度不高，短期的企業經營能力主要表現為企業當期的營運能力。這是可以通過對企業當期的營運效率和獲利能力來加以評估的。長期的經營能力的評價則要對那些對長期可持續營運有支撐或保障的因素進行考察。諸如：行業發展前景、業務競爭優勢、關鍵成功因素及其表現、組織團隊保障、企業家戰略決策的理念和能力等等。
通俗的講，經營能力體現在三個方面：正確的經營方向、可持續的營運能力、可觀的獲利能力。如果申請企業的發展方向是對的，主營業務的營運週轉具有相當的穩定性和效率性，同時伴隨著營運週轉產生客觀的利潤收益，那麼就可以認為該企業在一定額度上可以給予授信。所以說授信決策主要是以可持續的經營能力的成果驗證與定性評估為決策依據的。
二、以經營能力為主線構建評審體系
基於上述認知與邏輯，小微企業信用貸款經營者應著力研究並構建一套基於企業經營的評審體系，依託評審體系的精準執行決定授信與否以及如何授信。筆者嘗試性提出小微企業大額信用貸款七步法授信模型，如圖1所示。下面對七步法授信模型的基本架構和構建理念做簡單介紹。
1、商業模式解讀什麼？
商業模式（business model)一詞最早出現在風險投資領域，正是由於商業模式高度凝練地描述了企業主營業務的運轉規律和邏輯，簡明扼要的概述了企業的經營模式和盈利模式。一般而言，風險投資者更關注被投企業商業模式的創新性、可行性、成長性。對於貸款者來講，也需要解讀企業的商業模式，但是貸款者與投資者的關注的焦點有很大差別。雖然創新性和成長性也是貸款者需要考慮的，但卻不是第一位的，甚至與決定一筆貸款是否發放完全不相關的。這既是由於貸款者更側重考量貸款本金安全性決定的，也是由小微企業商業模式的自身特徵決定的。
小微企業絕大多數處於傳統產業並服務於區域經濟，極少一部分企業能夠成長成為大中型企業，所以商業模式系統性創新並不常見。因此小貸公司需要降低對小微企業商業模式創新性的考量權重，降低評價標準。通常貸款者更關注其產品或服務滿足客戶或市場需求的能力和程度，即商業模式的可行性。進而更關注其商業模式的穩定性，而對於成長性的關注也是第二位的。所以小貸公司解讀商業模式側重考量可行性與穩定性。此外，通過解讀商業模式可以深入瞭解客戶生意的經營規律，尤其是營運資本的週轉規律與特徵。建立在對客戶經營規律熟悉的基礎之上，可以更高效的開展對企業經營過程和結果的具體查驗工作。
2、為什麼選擇三個角度分別查驗？
小微企業的經營資料不規範、不健全阻礙了信貸機構查驗其具體經營成果，進而很難決策是否授信和具體授信大多額度。因此小貸公司評審能力很大程度上表現在對不規範經營資料的整合規範，對不健全的經營資料的補全重構與交叉檢驗。
為了克服單一角度評審資訊採集困難、評審資料難以驗證等諸多審貸障礙，七步法授信決策模型從系統論角度解構企業，將企業視為一個由能力和資源為輸入變數，經由營運週轉過程，產生績效輸出的系統。在此前提下，審貸人員既可以通過財務視角考量具體的資金運作過程，又可以通過營運視角考量業務運作過程，並且兩個過程無論是從中間結果還是從最終結果均可以相互驗證。從而可以達到對企業的財務和業務兩條主線的深入解讀。此外，從能力和資源視角上，還可以判斷能力與資源對上述過程和結果支撐與否。
因此，從財務、業務和能力三個角度分別查驗，通過硬資訊之間的相互驗證、軟資訊對硬資訊的支撐以及軟資訊之間的相互匹配，更加系統性的還原了企業經營過程的全貌，為最終的授信決策提供了詳實的資料與資訊基礎，同時在此基礎上對企業經營效果和效率---經營能力評價可以給出更有依據的結論。
此外，三視角查驗模式，不但通過多維視角補全資訊和交叉檢驗，解決了單維視角下的資訊不足問題，而且還為實際工作中評審工作的組織提供了一條便捷路徑。現實中評審人才稀缺也一直是困擾小貸公司瓶頸問題。一來小貸行業屬於新生行業，到底何種型別人才適合還是一個問題，二來銀行的人才是否適合小貸公司的業務模式也是一個備受爭議的問題。現實中多數小額貸款公司聘用銀行的二線或退休人員擔當風險評審崗位。這樣在實際操作過程中潛移默化的將銀行的傳統抵押貸款思維帶入了小貸公司，從而從思想上就束縛了小貸公司的信用貸款模式創新。
以筆者多年小貸實踐經驗看來，尤其是嘗試信用貸款業務模式的小貸公司急需兩類人才：一類是有財務工作背景，對小微企業財務工作熟悉的財務專業人才；另一類是有經營管理工作背景，對小微企業具體經營管理熟悉的經營管理人才。兩類人才相互配合很容易既理解了小微企業經營管理，又從財務角度解讀了企業資金運作狀況，自然可以基於經營的能力審批小微企業信用貸款了。
三視角查驗模式匹配了這種專業化分工的組織需求。讓財務背景的評審人員對接企業的財務部門，讓經營管理背景的評審人員對接企業的營運部門或者企業家本人。如此安排，既保證了評審人員專業上的發揮，又保證了評審內容的全面覆蓋。
3、為什麼進行發展趨勢判驗？
經過前述信貸視角下的商業模式解讀，財務、營運與能力三方面的查驗，專業的評審團隊基本上能夠解構並重構了企業的經營狀況。現在的問題是上述查驗、判斷和結論都是靜態思維的結果，而且經營過程是一個連續的動態發展的過程。因此信貸審批需要建立在動態瞭解企業發展趨勢的基礎之上進行。
曾有統計資料表明，我國的小微企業平均壽命在2.7年。如此驚人的平均資料，讓從事小微企業貸款的信貸者不寒而慄。小微企業貸款本質上屬於次級貸款，因此註定了其較高的風險性，也更註定了其短期性的業務屬性。所以在與小微企業長期開展業務合作的過程中，必須動態的把控信貸風險。現實中很多小貸公司不是因為第一次合作出現風險，而是由於審貸技術不精細，一開始識別風險比較模糊，貸後管理跟進不及時，沒有及時監控風險，導致最後產生了不良貸款的壞帳風險。
因此如何迴避企業動態發展過程中逐漸產生的經營風險，是在初次授信決策過程中就應該考量的問題。小貸公司應清楚企業發展的趨勢是良性成長還是惡性迴圈，當然這是兩種極端狀況，大多數情況是介於兩者之間的。最理想的客戶當然是處於良性成長趨勢的客戶。其次，雖然增長乏力，但是業務基礎穩固、經營規模穩定的客戶。再次，已經顯現頹勢，尚未惡化到不可持續的地步，企業還在投入資源努力挽回局面的企業，這種客戶其實就是小貸公司需要密切關注的客戶，授信也需要更加謹慎決策，額度適當緊縮、期限盡量縮短，充分識別風險，如果風險監控顯示經營逐漸改善，可以繼續維持合作，如果風險監控顯示經營持續惡化，很可能陷入借新還舊、飲鴆止渴的局面，小貸公司必須決策迅速撤離資金、放棄該客戶。最後是那種已經陷入惡性迴圈、積重難返的客戶，小貸公司必須嚴格迴避。所有這些客戶細分、動態管理的策略均是建立在充分解讀客戶經營系統、識別各類信貸風險的前提下進行的。
4.授信三要素的界定與資訊歸集
從信貸的角度上看，企業經營能力代表著償還能力或者還款來源。一筆業務上是否給予授信還要綜合其他的要素變數。結合傳統的信貸思維以及信用貸款的性質，筆者認為從嚴控風險的角度上看，小微企業信用貸款應該至少包括三個授信要素：借款需求、還款能力以及違約成本。
借款需求是指企業闡述的借款需求是否真實合理，原則上要求客戶誠實的闡述借款用途以及用途產生的理由，作為出借人當然不希望借款人用虛假的借款理由申請貸款，因為一旦客戶改變並且隱瞞借款用途，等於借款面臨的風險條件與評審的風險條件不相符了，風險處於不可控狀態，這當然是風控角度需要回避的。
違約成本是指借款人到期不償還本金和利息而造成違約後，因貸款方主張權利而給借款人造成的淨損失。一般認為包括經濟性違約成本和非經濟性違約成本。其中經濟性違約成本的測算與償還能力的考察有相同的內容，而非經濟性的違約成本則是難以量化的指標，通常只能定性的評價。因為違約導致對婚姻、家庭以及生活質量的影響是因人而異的。
由於償還能力和經濟性違約成本有相當的正相關性。因此可以理解為，償還能力是正向評價客戶是否具有償還能力，而違約成本則是逆向思維，是逆向評價客戶是否有較高的違約成本。從還款來源細分角度看，還款來源可以是企業經營性淨現金流量的歸集，也可以是以企業再融資能力從其他機構借款償還，還可以是對相關資產的處置產生現金償還。如果將經營性淨現金流定義為第一還款來源；將企業借新還舊的還款來源定義為第二還款來源；將企業須處置資產償還負債的現金流定義為第三還款來源。顯然，來自經營性淨現金流量歸集的償還能力是最能代表企業還款能力的，也是最理想的償還來源，第一還款來源代表的還款能力最強，第二、第三還款來源代表的還款能力逐次減弱。
在定義了三個獨立的決策變數之後，可以將上述對財務、業務與能力等三方面查驗的結論分類歸集到三個獨立的決策變數上，再依據具體情況進行綜合決策授信。
財務視角查驗主要關注：企業資產規模是多少，淨資產是多少，利潤水平如何，營運資本是多少，週轉規律如何。在上述基礎資料支撐下分析企業償債能力、盈利能力、成長能力和營運能力等指標。
營運視角主要關注：企業的客戶與渠道如何，合同和訂單如何，售價與成本，採購與生產，應收與庫存等。在上述硬性資訊和軟性資訊支撐下分析企業的利潤水平、營銷能力、生產能力、週轉能力等指標。
能力與資源視角主要關注：影響企業穩定經營和持續發展的核心能力和資源的擁有情況，通常包括對企業家能力、組織與人力資源、客戶與渠道資源、研發與技術資源、關鍵人脈資源等等。目的是要評估現有能力與資源對企業短期經營和中期發展的支撐如何。三視角相互之間重複覆蓋，正是小微企業信貸評審所特別需要的交叉檢驗環節。
5.綜合授信決策要點
通常來說，小貸公司期望企業借款用在經營上，並且借款人在經營期限內能夠歸集經營性淨現金流量償還本金與利息，同時無論從經濟性違約成本還是非經濟性違約成本上考量，借款人到期還本付息都是最為理性的行為。所以最基本的授信條件界定為：企業借款用在企業經營上，雖然借款人第一還款來源不能完全保障償還本息，但是第二、第三還款來源保障貸款的本息不會遭受損失，並且如果借款人刻意違約會給自己帶來較高的違約成本。
當然，這裡探討的完全是基於信用貸款的思維邏輯，如果借款人還能提供抵押物或者第三方保證等風險緩釋手段，則授信決策結論則更傾向通過，但這並不影響我們上述討論的邏輯。值得強調的是無論是最低授信准入情況還是最理想的授信情況，共同的要求是企業將借款用在經營上，並且借款的理由真實、額度與期限合理。我們將借款用途設定為信用貸款的硬性約束的最大好處在於，從前提上保證了信用貸款是針對小微企業經營性貸款，這樣從源頭上弱化了非經營性因素帶來的信貸風險。當然還有涉及信貸機構價值判斷方面的問題，當借款人將借款用來從事非法或違規的經營活動中去，信貸機構也是不應該支援的。
結合三個授信變數的不同組合情境可以總結出六種授信情境，如表1所示。將借款用途變數取值情況分為：合理與不合理兩類。將還款能力分為：（1）第一還款充足；有二三還款來源。（2）第一還款充足；無二三還款來源。（3）第一還款不充足；二、三還款有保證。將違約成本分為：較高和較低兩類。從客戶細分的角度看，六種綜合授信情境就是小貸公司經常面對的六類細分客戶。
